2012年以来，，，，，我国经济、消费品市场、零售业发展都产生了较显著的变动。。。。。。。一是，，，，，经济减缓、下行趋向显著，，，，，整年GDP增长7.8%，，，，，增速回落1.5个百分点；；；；；；二是，，，，，经济增长速度的减缓，，，，，物价持续的较快上涨，，，，，使得消费品市场增速也显著回落，，，，，2012年社会消费品零售总额同比增长14.3%，，，，，比上年放缓2.8个百分点；；；；；；三是，，，，，网上购物高速增长，，，，，对实体店的影响力进一步加强；；；；；；四是，，，，，在国度限度三公消费以及中央“八项划定”的政策环境下，，，，，公款、购物卡消费显著降落。。。。。。。

　　在这种环境下，，，，，大型零售企业销售增速出现大幅下滑。。。。。。。中华全国贸易信息中心统计数据显示，，，，，2012年，，，，，全国沉点大型零售企业零售额同比增长10.2%，，，，，增速较2011年大幅放缓11.5个百分点，，，，，创1999年以来最低增速。。。。。。。

　　进入2013年，，，，，消费品市场增速持续回落，，，，，高端消费下滑更为显著。。。。。。。2013年1-4月，，，，，社会消费品零售总额同比增长12.5%，，，，，增速比2012年同期回落1.9个百分点，，，，，其中，，，，，限额以上企业（单元）商品零售额同比增长11.5%，，，，，增速回落4个百分点；；；；；；限额以上企业餐饮收入同比降落2.7%。。。。。。。中华全国贸易信息中心统计数据显示，，，，，1-4月份，，，，，全国百家大型零售企业商品零售额同比增长10.5%（比2012年同期加快0.3个百分点，，，，，这重要是4月份黄饰物品的大幅拉动）。。。。。。。

　　2012年我国零售百强销售规模持续维持较快的增长态势，，，，，重要出现以下发展特点：

　　一、 百强销售规模维持较快增长

　　凭据中国贸易结合会、中华全国贸易信息中心统计，，，，，2012年我国零售百强企业实现销售额23786.5亿元，，，，，同比增长20.2%，，，，，增速高于2012年社会消费品零售总额增速5.9个百分点，，，，，但与2011年相比，，，，，百强零售企业销售增速放缓0.7个百分点。。。。。。。

 

 

图表1  2004-2012年零售百强销售额及同比增速（%）

　　
二、 网上零售企业对百强销售规模增长的贡献高达49.6%。。。。。。。

　　近年来我国网上零售企业发展迅速，，，，，一些企业销售规模高速增长，，，，，已成为我国零售业中的一个沉要的、充斥活力的业态，，，，，对零售业以及居民消费产生的影响急剧扩大，，，，，因而今年度初次将网上零售企业纳入统计领域。。。。。。。2012年进入百强的零售企业中，，，，，有8家网上零售企业，，，，，销售规模计算为3459.6亿元，，，，，占百强整体销售规模的比沉为14.5%，，，，，均匀销售额增速为134.1%，，，，，比百强整体销售额增速高113.9个百分点。。。。。。。

 

图表2  2012年零售百强中8家网上零售企业概况

　　8家网上零售企业销售规模高速增长，，，，，对百强零售企业整体销售增速的贡献率高达49.6%。。。。。。。

　　若是不将8家网上零售企业纳入百强，，，，，2012年零售百强（都是实体店零售企业）销售规模同比仅增长11.0%，，，，，比2011年大幅度放缓9.9个百分点，，，，，甚至低于2009年金融危唬；；；；逼诘脑鏊伲，，，创2005年以来的销售规模增速新低。。。。。。。

 

图表3  2004-2012年（不含网上零售企业）的百强销售规模及增速（%）

 

　　三、 零售百强入围门槛加快提升

　　1、零售百强门槛提升至38.6亿

　　凭据中国贸易结合会、中华全国贸易信息中心的统计数据，，，，，2012年零售百强入围门槛提升至38.6亿元，，，，，比2011年增长8.6亿元，，，，，增幅为28.7%，，，，，比2011年提高9.7个百分点，，，，，零售百强入围门槛加快提升。。。。。。。

 

　　图表4  2005-2012年零售百强企业入围门槛

 

　　2、千亿企业增长至5家，，，，，过百亿企业首超六成

　　2012年我国零售百强企业中，，，，，过千亿的超大型零售企业达到5家，，，，，比2011年增长1家，，，，，别离是苏宁电器、天猫、大连大商、百联集团和国美电器，，，，，其中苏宁电器以2327.2亿元的销售规模稳居榜首，，，，，零售额同比增长19.5%；；；；；；电商天猫以2194.2亿元的销售额位居第二；；；；；；大连大商规模扩张较快，，，，，位居第三位，，，，，销售额同比增长19.0%。。。。。。。

　　2012年零售百强企业中，，，，，过百亿的企业达到61家，，，，，百亿企业占比初次超过六成。。。。。。。与2011年相比，，，，，2012年过百亿企业增长6家，，，，，增幅为10.9%，，，，，增速相比2011年出现放缓。。。。。。。

 

　　图表5  2004-2012年零售百强中销售规模超过百亿元的企业数量（个）

 

　　四、 零售百强集中度进一步提升

　　1、 百强销售规模占社会消费品零售总额的比沉陆续三年提升

　　2012年中国零售百强销售规模同比增长20.2%，，，，，比同年社会消费品零售总额增速高5.9个百分点，，，，，规模的较快扩张，，，，，使得百强销售规模占社会消费品零售总额的比沉进一步提升。。。。。。。凭据中华全国贸易信息中心的统计，，，，，2012年百强销售规模占社会消费品零售总额的比沉为11.3%，，，，，比2011年提高0.4个百分点，，，，，是2006年以来的最高占比。。。。。。。

 

　　图表6  2006-2012年零售百强销售规模占社会消费品零售总额的比沉

 

　　2、 前十企业销售额占据百强销售规模的近半数份额

　　中华全国贸易信息中心统计数据显示，，，，，2012年我国零售百强企业中，，，，，前十名企业销售额计算为11776.1亿元，，，，，占百强整体销售规模的比沉为49.5%，，，，，比2011年提升1.2个百分点，，，，，是2007年以来的最高占比。。。。。。。

　　2012年第11至第60位企业销售规模占比为40.7%，，，，，相比2011年降落1.2个百分点，，，，，是近年来的最低占比，，，，，第61至第100位企业销售规模占比为9.8%，，，，，与2011年吃旖，，，，，相比2007-2010年，，，，，后四十位企业仍占据相对较高的比沉，，，，，百强入围门槛的急剧提升对于后四十位企业销售规模增长仍拥有显著的拉作为用。。。。。。。

 

　　图表7   2007-2012年零售百强企业销售规模所占比沉

 

　　从增速对比来看，，，，，2012年前十位企业销售规模增长28.1%，，，，，比百强整体增速高7.9个百分点，，，，，是前十企业销售占比提升的沉要原因，，，，，而天猫、京东商城较高的销售额增速是前十企业销售规模较快增长的重要原因，，，，，二者计算拉动前十企业销售额增长66.7%，，，，，扣除天猫和京东商城增速影响，，，，，8位企业的销售规模增速为10.8%。。。。。。。

　　第11至60位企业销售规模增速为13.2%，，，，，低于百强整体增速7.0个百分点。。。。。。。第61至100位企业销售规模增速为13.5%，，，，，低于百强整体增速6.7个百分点。。。。。。。若扣除网上零售企业较高增速影响，，，，，第11至60位企业销售规模增速为11.7%，，，，，第61至100位企业销售规模增速为8.7%。。。。。。。

 

图表 8   2012年零售百强企业销售规模增速对比（%）

　　五、 百强门店扩张速度放缓，，，，，单店销售贡献度大

　　扣除网上零售企业，，，，，2012年零售百强中92家实体店零售企业销售规模同比增长11.0%，，，，，其中门店数同比增长2.0%，，，，，均匀单店销售规模为5202.8万元，，，，，同比增长8.8%，，，，，单店销售规模增速大于门店增速。。。。。。。从贡献度来看，，，，，单店销售规模对整体销售规模的贡献度为82.1%，，，，，门店增长对整体销售规模增长的贡献度仅为17.9%，，，，，单店销售规模贡献度弘远于门店增长贡献度，，，，，批注大型零售企业由注沉门店扩张转向提升单店效益。。。。。。。

 

　　图表9  2008-2012年单店销售额和门店增长对百强销售规模增长的贡献度（%）

 

　　前十位中8家实体店零售企业销售增速为10.8%，，，，，门店增速为0，，，，，单店销售对销售额增长的贡献度为100%；；；；；；第11至60位中48家实体店零售企业销售增速为11.7%，，，，，门店增速为-0.2%，，，，，单店销售对销售额增长的贡献度为101.7%；；；；；；后40位中36家实体店零售企业门店扩张增速较快，，，，，为11.1%，，，，，而单店销售额增速为-2.1%，，，，，门店扩张对销售增长的贡献度高达127.5%。。。。。。。通过对比批注，，，，，零售百强后40位企业仍以规模扩张为主，，，，，而前60位企业则越发注沉单店效益和质量。。。。。。。

 

　　图表10  2012年零售百强企业单店销售和门店增长及贡献度情况（%）

 

　　六、 实体店零售企业发展速度放缓，，，，，利润率降低

　　1、 专业店、超市+方便店业态发展速度大幅放缓

　　网上零售企业的急剧发展，，，，，对家电、服装、家具、日化等商品专业店发展造成肯定程杜装响，，，，，以家电为例，，，，，由于网上零售企业目前重要以价值优势进行市场扩张，，，，，因而对实体零售企业冲击较大，，，，，消费者越来越偏差于网上采办价值优势的商品。。。。。。。中华全国贸易信息中心统计数据显示，，，，，2012年我国零售百强企业中，，，，，专业店业态的企业有11家，，，，，相比上年削减2家，，，，，销售额增速为8.1%，，，，，相比2011年放缓14.5个百分点，，，，，比百强零售额整体增速低12.1个百分点。。。。。。。

　　2012年在食品销售增速大幅下滑、食品安全问题仍旧凸起的行业环境中，，，，，超视注方便店企业发展持续维持放缓态势，，，，，2012年零售百强企业中，，，，，超市+方便店多元业态企业有14家，，，，， 比2011年削减1家，，，，，销售额同比仅增长5.9%，，，，，比2011年下滑2.6个百分点，，，，，比百强整体销售规模增速低14.3个百分点。。。。。。。

　　超市单一业态企业有8家，，，，，由于 2011年基数较低（2011年是降落42.8%），，，，，销售额同比增长13.5%。。。。。。。

 

　　图表11  2012年相比2011年零售百强企业业态变动情况

 

　　2、 百货业态销售增速同比放缓，，，，，高端化过程减速

　　2012年零售百强企业中，，，，，百货单一业态企业有16家，，，，，比2011年削减1家，，，，，销售额同比增长13.7%，，，，，增速比2011年放缓5.0个百分点；；；；；；百货+超市多元化业态企业有42家，，，，， 比2011年削减2家，，，，，销售额同比增长13.2%，，，，，增速比2011年放缓20.2个百分点。。。。。。。

　　受世界经济持续低迷缓慢发展以及国内经济、消费品市场发展进入中速增长时期影响，，，，，国际一线品牌减缓在华开店速度，，，，，百货店引进奢侈品品牌难度加大；；；；；；在中央反凋落、反浪费政策趋紧的环境下，，，，，高端消费显著降温，，，，，大型百货店尤其是高档百货店销售增速出现较大幅度放缓，，，，，受此影响，，，，，国内百货店高端化过程减速。。。。。。。

　　3、 实体店零售企衣符润率下滑

　　在专业店、超视注百货等实体店零售企业销售增速放缓的同时，，，，，随着人为、租金等经营成本的急剧攀升，，，，，其盈利能力不休下滑，，，，，利润率增速出现较大幅度放缓。。。。。。。凭据中华全国贸易信息中心对上市公司年报的整顿，，，，，2012年，，，，，零售百强企业中29家上市公司净利润率中位数为8.8%，，，，，较2011年同期大幅降落11.6个百分点；；；；；；计算净利润为118.0亿元，，，，，较2011年降低8.0%；；；；；；29家上市零售企业中，，，，， 有11家净利润出现下滑。。。。。。。

 

　　图表12  2012年零售百强企业中上市企业净利润增速（%

 

　　七、跨区域发展趋向更为凸显，，，，，并购整合加快推动

　　1、过百亿企业跨区域经营趋向更为显著

　　中华全国贸易信息中心统计数据显示，，，，，2012年零售百强中，，，，，销售额过百亿的零售企业有61家，，，，，其中有4家是网上零售企业，，，，，扣除之后，，，，，57家销售过百亿的企业中，，，，，有31家跨区域经营企业，，，，，26家区域内经营企业，，，，，与2011年相比，，，，，跨区域企业增长2家，，，，，百强零售企业跨区域经营趋向更为显著。。。。。。。

 

　　图表13   2007-2012年销售规模过100亿元企业中跨区域企业与区域性企业数量（家）<

 

　　2、零售企业并购整合加快推动

　　2012年在经济和消费品市场运行出现下行趋向下，，，，，大型零售企业销售增速出现显著放缓，，，，，行业竞争更为加剧，，，，，行业内部并购整合加快推动，，，，，并购事务仍不休演出。。。。。。。整顿2012年零售企业重要并购整合事务，，，，，出现出以下特点：

　　以发展或扩大线上业务为主张的并购加快。。。。。。。随着我国网上零售行业的急剧发展，，，，，越来越多的零售企业摩拳擦掌网上市。。。。。。。，，，直接并购成型的网上零售企业是急剧进军网购市场的捷径；；；；；；与此同时，，，，，逐步发展壮大的网上零售巨头起头对表规模扩张，，，，，不休并购一些中幼网店，，，，，以扩宽商品经营领域。。。。。。。

　　2012年网上零售行业并购事务时有产生，，，，，其中比力有影响力的电商并购案例有：京东商城收购“迷你挑”；；；；；；沃尔玛控股一号店；；；；；；苏宁易购收购红孩子；；；；；；国美7300万收购库巴网和新锐美40%股份。。。。。。。

　　网上零售企业通过并购，，，，，一方面拓宽了自己的商品布局，，，，，另一方面整合了优良销售渠路，，，，，更有利于有实力的企业做大做强，，，，，将来网上零售行业将加快整合洗牌。。。。。。。

　　业态整合持续推动。。。。。。。在经营成本急剧上涨、竞争加剧及业态同质化景象日益严沉的压力下，，，，，多业态分散风险经营模式成为很多企业的选择。。。。。。。在这种趋向下，，，，，零售企业业态整合通过并购贸易地产、并购其他业态企业等方式持续推动，，，，，如，，，，，岳阳百货大楼收购岳阳贸易物业、万达收购美国AMC变身全球最大院线运营商等。。。。。。。

 

　　渠路下沉，，，，，处所中幼零售企业成为并购的沉要对象。。。。。。。随着我国一、二线城市零售市场鼓和，，，，，以及三、四线城市消费潜力凸显，，，，，销售渠路下沉成为我国零售企业经营发展的新方向在这一趋向推动下，，，，，区域内里幼零售企业成为实力较强的大型零售企业渠路下沉的并购对象。。。。。。。如，，，，，2012年，，，，，大商集团收购四川美好家园、百丽收购BigStep等。。。。。。。

 

　　图表14  2012年零售百强企业重要并购事务

 

　　八、表资零售企业影响力有所降落

　　1、百强中表资零售企业市场份额持续降落

　　中国贸易结合会、中华全国贸易信息中心统计数据显示，，，，，2012年进入百强的表资零售企业共有22家（仅指实体店零售企业），，，，， 数量与上年吃旖，，，，，22家表资零售企业实现销售额4089.5亿元，，，，，占百强销售总额的比沉为17.2%，，，，，占比比2011年下滑0.4个百分点。。。。。。。22家表资零售企业销售额同比增长11.5%，，，，，与2011年根基吃旖，，，，，与前几年相比，，，，，速度显著较低。。。。。。。

　　22家表资零售企业均匀实现单店销售额12855.9万元，，，，，但与2011年相比，，，，，单店销售额下滑9.1%。。。。。。。表资零售企业门店扩张速度仍大于销售额扩张速度，，，，，单店效益有所削减。。。。。。。

 

　　图表15  2008-2012年零售百强企业中表资零售企业销售额占比及增速（%）

 

　　图表16  2012年零售百强企业中重要表资企业销售及门店变动情况

 

　　2、表资零售企业“关店”频现

　　在人为、租赁等经营成本高涨的压力下，，，，，表资零售企业单店效益出现显著下滑，，，，，2012年零售百强企业中，，，，，表资零售企业单店销售额同比下滑9.1%。。。。。。。在本土零售企业急剧发展，，，，，网上零售影响急剧扩大的环境下，，，，，表资零售企业竞争优势有所减弱。。。。。。。面对严格的市场局势，，，，，表资零售企业逐步降低扩张速度，，，，，纷纷选择关关一些效益较低的店铺。。。。。。。2012年表资零售企业关店事务频遭曝光，，，，，引刊行业较大关注。。。。。。。

 

　　图表17  2012年重要表资零售企业在华关店情况

 

　　3、表资零售巨头企业开店速度放缓

　　2012年表资零售企业开店速度呈放缓态势。。。。。。。凭据重要表资零售巨头颁布的开店数据，，，，，除欧捎注麦德龙2012年新开门店数大于2011年以表，，，，，其余几家表资零售企业开店数量相比上年均有所削减。。。。。。。沃尔玛、家乐福两大零售巨头新开店铺别离为30家和18家，，，，，相比2011年别离削减13家和11家。。。。。。。

 

　　图表18  2012年和2011年重要表资零售企业在华新开门店对比（家）

　　4、表资零售巨头销售渠路持续下沉

　　从2012年表资零售企业新开店铺布局来看，，，，，销售渠路向三、四线城市扩张的趋向未变，，，，，新开店铺较多的大润发，，，，，2012年新开店铺城市散布中，，，，，一线城市占12%，，，，，二线城市占17%，，，，，三线城市占45%，，，，，还有26%的店铺散布在四线城市及以下；；；；；；家乐福新开的18家店铺中，，，，，11.1%的店铺位于一线城市，，，，，38.9%的店铺位居二线城市，，，，，50%的店铺散布在三线及以下城市；；；；；；沃尔玛新开的30家店铺中，，，，，10%位于一线城市，，，，，23.3%位于二线城市，，，，，66.7%的位于三线及以下城市；；；；；；TESCO新开的13家店铺中，，，，，23.1%位于一线城市，，，，，15.4%位于二线城市，，，，，61.5%位于三线及以下城市。。。。。。。

 

　　图表 19  2011和2012年重要表资零售企业新开门店散布（%）

 

　　将来五年我国零售业发展环境分析预测

　　一是，，，，，我国经济发展在科学发展观的领导下，，，，，将由数量增长向质量增长转变，，，，，2012年我国经济增长速度回落，，，，，固然有表需不及的影响，，，，，但更重要的是我国加快转变经济发展方式，，，，，自动调控的了局，，，，，标志取我国经济增速已由9%-10%的阶段，，，，，转向质量更好的7%、8%的发展阶段。。。。。。。与之相适应，，，，，消费品市场高速增长的时期已实现，，，，，进入中速增长时期。。。。。。。

　　二是，，，，，房地产价值，，，，，以及石油、煤炭等资源性产品价值暴涨的时期已实现，，，，，依附垄断资源暴富的环境、机缘已难再现，，，，，同时，，，，，反凋落的措施也越发严格。。。。。。。这就意味着，，，，，奢侈品消费，，，，，公款消费急剧增长的时期已从前，，，，，进入面向公共化消费的时期。。。。。。。

　　三是，，，，，在经济增速减慢，，，，，社会节俭风尚加强的环境下，，，，，消费者消费回归理性，，，，，量力消费、个性消费、节俭消费、绿色消费的观点和行为加强。。。。。。。

　　四是，，，，，由于信息技术的急剧发展，，，，，我国零售业已全面进入消费者为王的时期，，，，，零售业的竞争进入为消费者服务竞争的时期。。。。。。。

　　五是，，，，， 网上购物尤其是移动购物将成为将来发展趋向；；；；；；网上商品价值与实体店商品价值的差距将逐步缩。。。。。。。，，，甚至会出现网上商品价值加上物流及税后，，，，，高于实体店的商品价值；；；；；；网络零售不再单纯依附廉价竞争，，，，，而重要依附提供购物方便、省时、以及货物的丰硕，，，，，来吸引消费者购物。。。。。。。

　　六是，，，，，中表企业市场竞争日益加剧，，，，， 表资零售企业将加快网上销售渠路的建设，，，，，分食网购市场份额；；；；；；实现差距化发展，，，，，一、二线城市发展大型购物中心或城市综合体，，，，，三、四线城市发展中幼型店；；；；；；注沉提升商品档次和经营环境，，，，，表资零售企业将在网购以及三四线城市阐扬其品牌和治理优势。。。。。。。